Bourses asiatiques en feu vert après une chute du pétrole

Les bourses asiatiques ont rebondi de 1,8% mercredi, révélant une confiance renouvelée des investisseurs, grâce à la baisse du prix du pétrole et aux avancées diplomatiques de l'administration américaine dans le conflit du Moyen-Orient.

Le crudo brent chuté de 4,4% à 99,92 dollars le baril

Cette perspective de distension a modéré les risques d'inflation et réduit les attentes d'une politique monétaire plus restrictive, ce qui a stimulé un regain de l'activité économique.

Les contrats à terme sur les principaux indices boursiers américains ont également progressé, tandis que les futures s'annoncent avec des gains supérieurs à 1% pour les actions européennes au début de la séance.

Le dollar a légèrement faibli, tandis que l'optimisme a été soutenu par un plan à 15 points de la part des États-Unis destiné à contribuer à mettre fin à la guerre avec l'Iran.

Cependant, l'attention reste centrée sur le détroit d'Ormuz, une voie vitale pour le flux de pétrole du Moyen-Orient, qui demeure partiellement bloquée pour les navires.

Rebecca Babin, opératrice sénior en énergie chez CIBC Private Wealth Group, a déclaré que le pétrole restait le facteur clé dans ce marché influencé par les nouvelles : « Les rapports indiquant une possible trêve de 30 jours mitigent les scénarios les plus alarmants concernant les prix et la baisse de la demande. Les indices de sortie de crise sont réduits, ce qui réduit partiellement la prime de risque sur le marché ».

Les marchés financiers ont expérimenté des fluctuations fortes depuis le début du conflit à la fin de février, et les changements rapides impulsés par les informations ont causé que les opérateurs ferment leurs positions.

La croissante volatilité du pétrole rend difficile l'évaluation des risques, car l'augmentation des matières premières accroît la préoccupation par l'inflation et soulève la possibilité que les responsables politiques maintiennent ou élargissent les coûts de la dette.

Les plans américains montrent la croissante urgence au sein de l'administration Trump pour résoudre le conflit, alors que les conséquences économiques augmentent.

Le président Donald Trump a poussé les conversations avec l'Iran pour tenter d'arrêter les combats, mais ces efforts ont été empoisonnés par l'incertitude sur la structure des négociations, les participants iraniens et la façon dont tout accord pourrait se mettre en place.

Les détails de la proposition de 15 points ne sont pas encore clairs, bien que Trump ait commenté publiquement que tout accord devrait inclure l'interdiction à l'Iran de jamais obtenir une arme nucléaire ou d'enrichir du matériel radioactif à des fins civiles.

Des investisseurs comme Qian Su, directrice de gestion d'investissement pour l'Asie chez Indosuez Wealth Management, ont déclaré que c'était difficile de croire à Trump lorsqu'il dit la vérité : « Nous sommes sur la défensive, nous ne cherchons pas des titres sensationnels, nous attendons des signaux plus clairs d'une résolution réelle au sol avant d'investir à un moment plus opportun ».

Le stratège de Bloomberg Garfield Reynolds, leader de l'équipe MLIV Asia, considère que la rhétorique de plus en plus conciliante des États-Unis sur les négociations de paix occupe l'attention des investisseurs, poussant les actions et les obligations en haut, tout en provoquant une chute des contrats de pétrole.

Cette stratégie pourrait être risquée, étant donné que les actions des trois parties principales en conflit — États-Unis, Iran et Israël — indiquent très peu de désescalade réelle.

En d'autres secteurs du marché, l'or a grimpé pour la deuxième journée consécutive, cotant autour de 4 555 dollars l'once, tandis que le Bitcoin a progressé jusqu'à environ 71 000 dollars.

L'attention se concentre également sur les marchés de dette, où des fonctionnaires de la Réserve fédérale, Michael Barr et Austan Goolsbee, ont indiqué que l'inflation restait une préoccupation majeure pour les responsables de la politique monétaire.

Cependant, la chute du prix du pétrole a allégué la préoccupation par les prix et réduit la possibilité que la Réserve fédérale opte pour une hausse des taux.

La rentabilité des obligations du Trésor à deux ans, sensibles à la politique monétaire, est tombée de deux points de base à 3,87%.

« Il est difficile de tirer des conclusions définitives de ces titres », a déclaré Oliver Levingston, strategiste des changes et des taux d'intérêt du G-10 chez BofA.

« Les investisseurs qui croient qu'il y aura une réversibilité partielle du rebond du prix du pétrole devraient miser sur des positions long sur les taux d'intérêt, notamment en réels et à des échéances intermédiaires ».

Malgré certains rapports suggérant une possible désescalade, le conflit continuait avec intensité.

Les autorités koweïtiennes ont rapporté mercredi qu'elles luttent contre un incendie provoqué par des drones qui ont attaqué un réservoir de carburant à l'aéroport, selon le régulateur de l'aviation du pays.

Israël a annoncé avoir mené une série d'attaques contre des cibles à Téhéran.

De plus, selon une personne au courant de l'affaire, l'administration Trump a ordonné à la 82e Division aéroportée de déployer environ 2 000 soldats dans la région, tandis que la Maison Blanche pèse les options pour débloquer le contrôle iranien sur le détroit d'Ormuz.

En même temps, l'Iran a commencé à percevoir des frais de passage pour certains navires commerciaux qui traversent la voie maritime, selon des sources proches de l'affaire.

Cependant, Téhéran a affirmé que les navires étrangers non hostiles ont le droit de traverser la voie maritime sous leurs conditions.

« Tout se résume à la réouverture du détroit d'Ormuz », a déclaré Matt Maley de Miller Tabak.

« Alors que, à la fin de cette semaine, si nous entendons des avancées importantes dans les négociations, ce ne sera pas suffisant si le détroit reste très restreint ».

A 7 heures en Espagne, l'indice Topix du Japon a grimpé de 2,5%, tandis que celui de Hong Kong a fait de même de 0,7%. De son côté, le Shanghai Composite est monté de 1,1%.

Quant à la monnaie, le euro a chuté de 0,1% jusqu'à 1,1596 dollars, tandis que le yen japonais a fait de même de 0,1% jusqu'à 158,93 yens par dollar.

Enfin, le yuan offshore est resté pratiquement inchangé à 6,8969 dollars.

En ce qui concerne les cryptomonnaies, le Bitcoin a progressé de 1,6% jusqu'à environ 71 168,73 dollars, tandis que l'Ethereum a gagné de 1,1% jusqu'à environ 2 171,05 dollars.

Le prix de l'or brut à la livraison a grimpé de 1,8% jusqu'à environ 4 555,61 dollars la once.